Decifrazione | Le battute d’arresto di TD negli Stati Uniti

La seconda banca più grande del Canada e la sesta più grande del Nord America per patrimonio, la Toronto-Dominion Bank (TD) è alle prese con indagini e gravi accuse di riciclaggio di denaro nelle sue filiali negli Stati Uniti. Se dimostrate, queste accuse potrebbero costargli sanzioni colossali, potenzialmente fino a 4 miliardi di dollari, oltre a notevoli danni alla sua reputazione.

Quali indagini? Quali accuse?

Da diversi mesi, la Toronto-Dominion Bank (TD) è oggetto di indagini da parte dei dipartimenti di Giustizia e Tesoro degli Stati Uniti, nonché delle autorità di regolamentazione bancaria a livello federale e in alcuni stati per operazioni illecite di riciclaggio di denaro si sarebbe verificato in alcune delle sue numerose filiali negli Stati Uniti.

Tra le altre cose, un ex dipendente di una filiale della TD in Florida avrebbe accettato una serie di tangenti da 200 dollari per aiutare i clienti a trasferire milioni di dollari in Colombia aggirando i meccanismi antiriciclaggio dell’argento.

Inoltre, nel New Jersey, le autorità giudiziarie hanno finora denunciato quattro fascicoli di indagine per “condotta grave” da parte di dipendenti delle filiali di TD situate negli stati di New York, New Jersey e Florida.

In uno di questi casi, secondo l’art giornale di Wall Streetle filiali di TD negli Stati Uniti potrebbero essere state utilizzate per riciclare denaro proveniente dal traffico di droga con transazioni illecite per un totale di circa 650 milioni di dollari.

E in Canada?

TD Bank è nel mirino anche della polizia bancaria canadese. A maggio, il quotidiano di Toronto Il globo e la posta ha riferito che le autorità di regolamentazione bancaria avevano ordinato a TD di affrontare le sue carenze nel controllo dei rischi delle transazioni di fondi illeciti.

Tra l’altro, durante una recente valutazione, l’Ufficio federale del sovrintendente alle istituzioni finanziarie (OSFI) avrebbe identificato carenze nel programma di gestione della conformità normativa di TD Bank nella lotta contro il riciclaggio di denaro.

Poche settimane prima, l’organismo canadese di vigilanza sui crimini finanziari, il Centro di analisi delle transazioni e dei rapporti finanziari (FINTRAC), aveva imposto sanzioni a TD Bank per un totale di quasi 9,2 milioni di dollari, l’importo più alto imposto oggi da FINTRAC.

TD è stata sanzionata dopo che un controllo di conformità da parte dell’agenzia ha rivelato “carenze” nelle sue misure per controllare e contrastare le transazioni illecite di riciclaggio di denaro.

Inoltre, dovete sapere che le accuse di appropriazione indebita bancaria da parte di TD negli Stati Uniti e in Canada sono state rivelate dopo che la banca ha dichiarato il 30 aprile che avrebbe accantonato un accantonamento iniziale di 450 milioni di CAN per far fronte alle previste “sanzioni regolamentari” nel Stati Uniti.

Sanzioni miliardarie? Veramente ?

Le stime dei costi delle sanzioni e delle multe a cui TD sarebbe esposto negli Stati Uniti si sono moltiplicate tra gli analisti bancari e azionari nelle ultime settimane, in mezzo alle accuse di riciclaggio di denaro.

Le stime iniziali di due mesi fa variavano tra 600 milioni e 1 miliardo di dollari.

Successivamente, gli analisti del settore bancario di aziende come ScotiaBank Global Markets, a Toronto, e National Bank Financial, a Montreal, hanno alzato le loro stime a circa 2 miliardi di dollari.

Presso RBC Capital Markets, una divisione della Royal Bank, l’analista bancario Darko Mihelic è andato oltre con un “cattivo scenario” per TD che potrebbe comportare sanzioni vicine ai 3 miliardi di dollari, oltre a un limite alle attività nelle sue operazioni americane per cinque anni.

La settimana scorsa gli analisti bancari del Jefferies Financial Group con sede a New York hanno attirato l’attenzione dei media finanziari con la loro nuova stima di circa 4 miliardi di dollari per l’importo totale delle possibili sanzioni contro TD negli Stati Uniti.

Se tali sanzioni dovessero essere confermate, hanno avvertito anche gli analisti di Jefferies Financial, ciò potrebbe “erodere potenzialmente tutto l’attuale capitale in eccesso” nel bilancio finanziario di TD Bank.

Inoltre, l’agenzia di rating finanziario Fitch ha annunciato questa settimana di aver abbassato l’outlook su TD Bank “da stabile a negativo” a causa delle potenziali conseguenze delle carenze della banca nella lotta al riciclaggio di denaro.

Cosa ne pensano gli azionisti?

Sebbene il presidente e amministratore delegato di TD Bharat Masrani abbia definito “inaccettabile” la situazione della banca negli Stati Uniti e abbia voluto raggiungere una soluzione “al più presto possibile” con le autorità americane, queste indagini e queste accuse di riciclaggio di denaro hanno avuto echi molto negativi sul titolo mercato per gli azionisti della banca.

Questo è anche il motivo che ha spinto alcuni di loro ad unire le forze per presentare in questi giorni una richiesta di class action contro la TD Bank presso la Corte Superiore dell’Ontario.

La petizione guidata dallo studio legale di Toronto Sotos LLP è stata presentata per conto degli investitori che hanno acquistato azioni TD tra il 26 agosto 2021 e il 3 giugno 2024.

La mozione sostiene che la banca ha travisato le carenze sistematiche nei suoi controlli antiriciclaggio e che queste carenze potrebbero influenzare seriamente le sue importanti operazioni bancarie negli Stati Uniti.

L’istanza di class action sostiene inoltre che in seguito alla prima divulgazione di tali carenze da parte della banca il 30 aprile, nonché ad altre “divulgazioni materiali” nei media finanziari come giornale di Wall Street e Bloomberg News, “il prezzo delle azioni della banca è sceso in modo significativo, spingendo ad azioni correttive” contro gli azionisti di TD Bank.