CNN
—
Nel primo trimestre di quest’anno, il prezzo del bitcoin ha battuto i record in seguito all’approvazione da parte della Securities and Exchange Commission per i primi fondi bitcoin spot negoziati in borsa. Secondo coinmarketcap.com, la criptovaluta ha superato i 70.000 dollari a marzo.
Poi, con i sostenitori delle criptovalute incoraggiati dalla vittoria di Donald Trump alle elezioni presidenziali americane di questo mese, il prezzo del bitcoin ha raggiunto il record di 80.000 dollari in meno di due settimane fa.
E a partire da lunedì di questa settimana, veniva scambiato a nord di $ 90.000.
I sostenitori del Bitcoin sono fiduciosi che continuerà a salire poiché anticipano un ambiente normativo più amichevole sotto la nuova amministrazione. Molti pensano che il bitcoin sia un ottimo strumento per costruire ricchezza generazionale. E alcuni stanno addirittura sostenendo che gli Stati Uniti creino una riserva strategica di bitcoin, che il presidente esecutivo di MicroStrategy Michael Saylor ha detto alla CNBC è un modo per gli Stati Uniti di “acquistare il futuro”.
Nel primo decennio dopo la creazione del bitcoin nel 2009, il mondo della pianificazione finanziaria era riluttante a considerare le criptovalute come un’opzione seria per la maggior parte dei singoli investitori. Ma negli ultimi anni, la formazione sulle risorse crittografiche è stata resa più accessibile ai professionisti. Ad esempio, secondo il presidente eletto della FPA Paul Brahim, la Financial Planning Association offre ora tre corsi di formazione continua sulle criptovalute.
Quindi è facile chiedersi se forse non è il momento di considerare di investire in bitcoin. Abbiamo contattato alcuni consulenti finanziari per vedere quali indicazioni offrono ai clienti interessati a farlo per la prima volta.
Bitcoin è la più antica e conosciuta di tutte le criptovalute. Il suo creatore, il sempre anonimo Satoshi Nakamoto, ha fatto in modo che non possano mai esistere più di 21 milioni di bitcoin.
A differenza di altri asset valutati in base a componenti tangibili, ad esempio i beni e i servizi di un’azienda o una risorsa naturale, il bitcoin è considerato una riserva di valore, il cui prezzo dipende strettamente da ciò che gli altri sono disposti a pagare per averlo.
Il suo prezzo è altamente volatile e quindi altamente rischioso. Nonostante tutte le sue salite vertiginose, il bitcoin ha avuto anche dei crolli sconvolgenti. Tra novembre 2021 e novembre 2022, ad esempio, il prezzo del bitcoin è sceso del 75%, da 64.455 dollari a 16.196 dollari, secondo i dati di coinmarketcap.com.
Sebbene sia chiamato valuta – e in alcuni casi possa essere usato come denaro – il bitcoin non ha corso legale negli Stati Uniti o nella maggior parte degli altri paesi. Ed è una transazione molto più complicata per l’individuo che la utilizza per comprare e vendere cose, soprattutto quando si tratta di riportare le transazioni sulle proprie tasse.
Alla domanda su quale ruolo potrebbe svolgere il bitcoin negli investimenti finanziari complessivi e nel portafoglio di risparmio di una persona – che potresti utilizzare per acquistare una casa, creare una famiglia, pagare l’università o risparmiare per la pensione – una forte area di consenso tra i pianificatori è quella di non investire alcun soldi in bitcoin per qualsiasi cosa tu debba fare nei prossimi cinque anni.
“A causa della sua volatilità, eviterei sicuramente di utilizzare bitcoin per obiettivi di risparmio a breve termine. E per lo stesso motivo, consiglierei di destinarvi solo una percentuale molto piccola della mia strategia di investimento a lungo termine”, ha affermato Trent Porter, pianificatore finanziario certificato e commercialista certificato presso Priority Financial Partners. Consiglia ai suoi clienti che insistono sull’esposizione di limitare l’allocazione del loro portafoglio in bitcoin a non più del 5%.
Il CFP Mike Turi, socio fondatore di Upbeat Wealth e consulente accreditato per la gestione del portafoglio, è più conservatore. Non consiglia ai clienti di allocare più del 3% in bitcoin, ammesso che ne allochino affatto.
“Non consiglierei di utilizzare bitcoin come strategia principale per raggiungere i tuoi obiettivi finanziari. Se si tratta di denaro extra investibile che può aiutarti ad arrivare più velocemente? Sicuro. Tuttavia, non perdere preziose opportunità sovraesponendoti a una risorsa che potresti non comprendere appieno”, ha affermato Turi.
Dal punto di vista di Matt Elliott di Pulse Financial Planning CFP, i piani 529 con vantaggi fiscali saranno sempre l’opzione migliore per il college perché possono essere diversificati e comportano meno rischi. “Una cosa è scommettere i propri soldi sulle criptovalute, ma un’altra è scommettere su di esse i risparmi universitari di un bambino”, ha detto.
Elliott, tuttavia, vede un piccolo ruolo per Bitcoin in un portafoglio pensionistico a lungo termine. Raccomanda ai suoi clienti di utilizzare una strategia “core and explore”. “Il novantacinque per cento dei tuoi asset dovrebbe trovarsi in un portafoglio principale e ben diversificato, progettato tenendo presente il tuo arco temporale e la tua tolleranza al rischio. Il restante 5% può essere utilizzato per investimenti più speculativi (come le criptovalute) se hai pochi debiti e sei disposto ad accettare il rischio di perdere ciò che hai investito”, ha affermato.
Se il bitcoin abbia senso per te dipende tanto dalle tue circostanze e preferenze quanto dai fatti dell’asset stesso.
“Prima di investire in bitcoin per qualsiasi motivo, chiediti se dovesse scendere del 50% o più, ti ritroveresti in difficoltà? Se la risposta è sì, dovresti riconsiderarlo”, ha detto Porter, il quale sottolinea che anche se il rischio normativo dovesse diminuire per le criptovalute durante l’amministrazione Trump, “il rischio complessivo non è affatto cambiato in modo significativo”.
Turi suggerisce di diventare reale con ciò con cui potrai convivere. “Continuo a vedere il bitcoin più come una scommessa che come un investimento affidabile. È un rischio che puoi permetterti di correre? Consulta il tuo sé futuro. Cosa succederà se non funziona?” ha detto.
Se investi, stabilisci alcune regole di base fin dall’inizio. “L’aspetto più impegnativo della mania del bitcoin è che sempre più investitori al dettaglio stanno entrando nel mercato al suo apice, quando l’euforia è massima”, ha detto Turi. “D’altra parte, non hanno mai veramente stabilito una strategia di uscita. …Gli investitori devono fissare il prezzo di uscita per evitare di farsi guidare dalle emozioni.”
Se decidi di investire dei soldi in bitcoin, puoi acquistarli direttamente e conservarli nel tuo portafoglio virtuale o su una piattaforma di asset digitali come Coinbase. Ma entrambe le opzioni possono diventare complicate e comportare rischi. [Here is a long list of storage options and their pros and cons.]
Oppure puoi accedervi in modo più semplice e sicuro acquistando uno dei nuovi ETF spot bitcoin regolamentati dalla SEC. Gli investitori hanno investito quasi 28 miliardi di dollari netti in questi ETF e, secondo i dati di Morningstar Direct, il loro valore patrimoniale netto combinato si avvicinava a 96 miliardi di dollari a partire da venerdì.
L’utilizzo di un ETF bitcoin per l’esposizione è l’opzione più semplice per la maggior parte delle persone che non sono esperti di investimenti in criptovalute.
“A causa di rischi quali le minacce alla sicurezza informatica e la possibilità di perdere chiavi private, detenere bitcoin tramite un ETF regolamentato dalla SEC è di gran lunga l’opzione più sicura”, ha affermato Porter.
